Акции «Вестерн Диджитал» (WDC): спрос на системы хранения для ИИ, рост прибыли и конкуренция

В 2025 году Western Digital завершила отделение от SanDisk и теперь сосредоточена на жестких дисках большой емкости для корпоративного сегмента. Выручка за первый квартал 2027 финансового года достигла 4,38 млрд$, увеличившись на 55% в годовом выражении, а прибыль на акцию по non-GAAP выросла на 161% — до 4,64$. Спрос на накопители большой емкости и улучшение ценовой конъюнктуры подняли валовую маржу примерно до 58%, а операционный денежный поток достиг 1,6 млрд$. Руководство ожидает, что во втором квартале выручка вырастет на 66%–72% в годовом выражении, и повысило квартальные дивиденды на 17% — до 0,175$ на акцию.

Сильные результаты не предотвратили резких колебаний цены акций. Опасения по поводу правил согласования проектов дата-центров способствовали падению на 17,35% 05.11. Затем акции прибавили почти 10% 09.11 и 9% 11.11 на фоне восстановления технологических акций и переоценки инвесторами спроса на системы хранения данных, после чего упали примерно на 5,2% 12.11. В последнее время акции WDC торговались в диапазоне от 297$ до 314$. Слухи о расширении и поглощениях также вызвали вопросы о конкуренции на рынке HDD, а продажи акций инсайдерами усилили краткосрочную осторожность инвесторов.

Годовое собрание акционеров Western Digital назначено на 20.11.2026; инвесторы ждут обновлений о капитальных затратах и соотношении спроса и предложения. Аналитики в целом позитивно оценивают долгосрочный спрос, однако целевые цены различаются. Evercore ISI сохранила целевую цену на уровне 575$, тогда как медианные целевые цены нескольких компаний варьируются примерно от 610$ до 650$. Спрос со стороны ИИ-дата-центров, расширение мощностей, конкуренция и волатильность акций остаются ключевыми факторами при оценке WDC. Эта статья предназначена только для информационных целей и не является инвестиционной рекомендацией.